W ostatnim czasie, oprocentowanie lokat znacząco spadło. Sprawdzamy, jaka była skala zmian, które są niekorzystne dla osób oszczędzających w bankach.
Ostatnie tygodnie z całą pewnością nie są pomyślne dla osób deponujących swoje oszczędności w bankach. Jeszcze na początku marca 2020 r. referencyjna (główna) stopa Narodowego Banku Polskiego wynosiła 1,50%. Po serii trzech kolejnych obniżek z marca, kwietnia oraz maja 2020 roku, analogiczna stawka to tylko 0,10%. „Cięcie” stóp procentowych NBP ma pomóc w finansowaniu potrzeb pożyczkowych państwa, odciążyć kredytobiorców i stymulować konsumpcję w czasach koronawirusowego kryzysu. Problem polega na tym, że negatywne skutki ostatnich zmian odczują oszczędzający. Postanowiliśmy sprawdzić, jak ostatnie decyzje Rady Polityki Pieniężnej wpłynęły na sytuację takich osób.
Banki szybko obniżają oprocentowanie kont i lokat
W przypadku kredytów, reakcja banków na obniżki i podwyżki stóp procentowych NBP bardzo często jest opóźniona. Wynika to z faktu, że sektor bankowy zwykle przyjmuje stawkę WIBOR 3M albo WIBOR 6M (aktualizowaną odpowiednio co 3 miesiące oraz 6 miesięcy) jako podstawę zmiennego oprocentowania kredytów. Warto pamiętać, że międzybankowa stopa oprocentowania pożyczek (WIBOR) jest mocno powiązana ze stopą referencyjną NBP. Banki przy kredytach często biorą pod uwagę poziom WIBOR-u z końca kwartału lub półrocza. Właśnie dlatego w czerwcu br. posiadacze kredytów mieszkaniowych czekali jeszcze na uwzględnienie obniżki głównej stopy NBP z kwietnia. Wielu posiadaczy „hipotek” dopiero na wakacjach odczuje spadek głównej stopy NBP i WIBOR-u z maja 2020 r.
Jeżeli natomiast chodzi o lokaty, to aktualizacja ich oprocentowania jest znacznie szybsza. Banki nawet następnego dnia po decyzji Rady Polityki Pieniężnej zmieniają oprocentowanie lokat pozostających w aktualnej ofercie. Korekcie ulegają też warunki niektórych trwających lokat ze zmiennym oprocentowaniem. Dane Narodowego Banku Polskiego potwierdzają, że krajowe banki komercyjne szybko zareagowały na niedawne decyzje Rady Polityki Pieniężnej. NBP podaje, że średnie oprocentowanie nowych lokat oferowanych gospodarstwom domowym wynosiło:
- maj 2019 r. – 1,52%
- czerwiec 2019 r. – 1,41%
- lipiec 2019 r. – 1,41%
- sierpień 2019 r. – 1,34%
- wrzesień 2019 r. – 1,32%
- październik 2019 r. – 1,34%
- listopad 2019 r. – 1,31%
- grudzień 2019 r. – 1,21%
- styczeń 2020 r. – 1,25%
- luty 2020 r. – 1,20%
- marzec 2020 r. – 1,21%
- kwiecień 2020 r. – 0,93%
Według danych Narodowego Banku Polskiego, ostatnio spadło również przeciętne oprocentowanie trwających lokat dla gospodarstw domowych. Ten wskaźnik zmieniał się następująco:
- maj 2019 r. – 1,59%
- czerwiec 2019 r. – 1,58%
- lipiec 2019 r. – 1,54%
- sierpień 2019 r. – 1,48%
- wrzesień 2019 r. – 1,46%
- październik 2019 r. – 1,44%
- listopad 2019 r. – 1,44%
- grudzień 2019 r. – 1,42%
- styczeń 2020 r. – 1,42%
- luty 2020 r. – 1,39%
- marzec 2020 r. – 1,36%
- kwiecień 2020 r. – 1,29%
Spadki przeciętnego oprocentowania aktywnych (trwających) lokat są wolniejsze, bo wiele takich depozytów terminowych posiada stałe oprocentowanie. Banki muszą respektować fakt, że umówiły się z klientem na niezmienną wysokość odsetek.
W dalszym ciągu można znaleźć lokaty o stawce 3,00%
Warto pamiętać, że podane powyżej wyniki prezentują przeciętne stawki oprocentowania wszystkich lokat. Na całe szczęście, wciąż można znaleźć depozyty terminowe, które cechują się oprocentowaniem znacznie wyższym od rynkowej średniej. Jeżeli weźmiemy pod uwagę standardowy okres oszczędzania wynoszący 3 miesiące i niewysoką kwotę 10 000 zł, to można wyróżnić następujące propozycje lokat:
- mBank/Lokata dla nowych klientów – oprocentowanie 3,00%
- Nest Bank/Nest Lokata Witaj – 3,00%
- Pekao/ Lokata PeoPay – 3,00%
- Idea Bank/Lokata Happy – 2,40%
- Getin Bank/Lokata Mobilna – 2,00%
Ciekawe oferty znajdziemy również wśród kont oszczędnościowych. Oto lista najbardziej zyskownych rachunków dla średniego miesięcznego salda 10 000 zł (stan z początku czerwca 2020 r.):
- Alior Bank/Konto Jakże Osobiste (rachunek oszczędnościowy powiązany z ROR-em) – oprocentowanie 3,00%
- Credit Agricole/Rachunek Oszczędzam – 3,00%
- T-Mobile Usługi Bankowe/Konto oszczędnościowe – 2,50%
- Getin Bank/Konto Proste Zasady (rachunek oszczędnościowy powiązany z ROR-em) – 2,00%
- Getin Bank/Elastyczne Konto Oszczędnościowe – 2,00%
Z drugiej strony, krajowe banki oferują już całkiem sporo lokat i kont oszczędnościowych posiadających oprocentowanie zbliżone do 0,00%. Takie depozyty nie stanowią praktycznie żadnego zabezpieczenia przed inflacją.
Spadek inflacji to dobra wiadomość dla wszystkich
Jeżeli chodzi o wspomnianą wcześniej inflację, to warto nadmienić, że jest z nią związana dobra wiadomość dla posiadaczy depozytów terminowych. Rada Polityki Pieniężnej niedawno zakomunikowała, że nastąpi spadek tempa wzrostu cen. Taka sytuacja nie powinna dziwić zważywszy na skalę hamowania krajowej gospodarki w I kw. i II kw. 2020 r. Dane GUS już wskazują, że inflacja liczona względem analogicznego miesiąca poprzedniego roku zmniejszyła się z 4,6% (marzec 2020 r.) do 3,4% (kwiecień 2020 r.).
Istnieje szansa, że w 2020 r. całoroczna inflacja spadnie poniżej głównego celu inflacyjnego NBP, czyli poziomu 2,50%. Byłby to dobry scenariusz nie tylko dla posiadaczy oszczędności. Warto pamiętać, że przy obecnej sytuacji na rynku pracy, wielu osobom trudno będzie wynegocjować podwyżki wynagrodzeń kompensujące szybki wzrost cen.
